[Hot-Line] "더블유게임즈, DDI 인수해 소셜카지노 2위로"…목표가↑

↑ 더블유게임즈와 DDI 연결 실적 추정 [표 제공 : 유안타증권]

유안타증권은 19일 더블유게임즈가 미국 DDI를 인수해 소셜카지노 업계 2위로 올라선다면서 목표주가를 기존 5만원에서 7만4000원으로 올렸다. 투자의견은 '매수'를 유지했다.
더블유게임즈는 미국 카지노 회사 IGT의 자회사인 '더블 다운 인터랙티브(DDI)'의 지분 100%를 9402억원에 인수키로 했다.
이창영 연구원은 "소셜카지노 게임시장 내 시장 점유율(M/S)이 7.3%인 DDI를 인수함에 따라 인수 후 합산 M/S는 10.8%로 Playtika(24.9%) 다음의 확고한 2위 사업자가 된다"고 강조했다.
M/S 8.5%의 Zynga를 따돌리고 2위 사업자가 될 것이라는 분석이다. 또 세계 소셜카지노 시장이 연평균 15.3%(15~19E) 성장하고 있지만 경쟁심화, 마케팅비 증가 등으로 향후 상위 업체 중심으로 독과점화될 것으로 전망했다.
이 연구원은 "DDI는 2012년 IGT가 인수 후 인력이탈, 경영미숙 등으로 전체 시장은 성장했음에도 불구하고 지난해 12.8% 역성장했다"면서 "그러나 북미 오프라인 카지노를 배경으로 하는 약 120개의 모바일 카지노 게임과 향후 10년간 매년 26개씩 동사에게 공급되는 IGT 오프라인 슬롯게임 IP는 성장 잠재력이 높다고 판단한다"고 설명했다.
이어 "더블유게임즈 모바일 슬롯게임 운영능력이 더해지면 성장 시너지가 배가될 것으로 전망"한다면서 "지난해 더블유모바일카지노는 전년 대비 52% 성장했다"고 덧붙였다.
[디지털뉴스국 박진형 기자]